1. Marktentwicklung: Wirtschaftliches Umfeld verändert die Sicht auf Working Capital Managemen

Die Horváth Net Working Capital Studie 2024 verdeutlicht, dass die Bedeutung von Working Capital Management insbesondere durch
Unsicherheiten in der wirtschaftlichen Entwicklung und mögliche Krisen steigt:

• Zahlreiche Unternehmen wollen ihre Liquiditätssituation verbessern
• Initiativen mit umfangreichen Maßnahmen werden angestoßen
• Wesentliche Herausforderungen machen die Umsetzung zu einem komplexen Vorhaben

2. Timing der Cash Flows: Einordung des Treasury im Working Capital Prozess

Aus der Prozessperspektive sind Working Capital Management und Cash Management aufeinander aufbauend und tragen zum Cash Flow Timing bei:

• Working Capital Management ist Teil des operativen Geschäfts
• Cash Management betrifft die Disposition von Bankkonten und kurzfristiger Liquidität
• Working Capital Entscheidungen haben unmittelbaren Einfluss auf den Zahlungszeitpunkt und somit das Cash Management
• Eine „atmende Linie“ stellt das Timing der Cash Flows im Cash Management dar
• Strategisches Working Capital Management beeinflusst und steuert diese „atmende Linie“ durch gezielte Maßnahmen und Instrumente

3. Strategische Rolle: Treasury als Teil des Working Capital Komitees 

Ein verlässliches Gremien- und Veranstaltungskonzept ermöglicht eine nachhaltige Verankerung des Working Capital Managements in der Organisation:

• Ganzheitliche Perspektive auf das Working Capital Management
• Treasury als Teil der Governance
• Treasury als Finanzierungsexperte
• Cash-orientierter Unternehmenserfolg als Ziel

4. Supply Chain Finance: Unterstützung durch Finanzierungsmöglichkeiten

Supply Chain Finance führt zu positiven Effekten auf mehreren Ebenen. Mit Hilfe von Plattformenanbietern kann das Working Capital Management angekurbelt werden:

• Erhöhte Effizienz durch transparentere Abstimmung auf Käufer und Verkäuferseite
• Finanzierungsnetzwerk verbessert die Kostenstruktur
• Engere Kundenbeziehung durch flexible Finanzierungsgestaltung
➢ SCF-Plattformen ordnen wir in Finanzierungs-Plattformen, Technologie- Plattformen und Integrierte System Anbieter ein. Sie unterstützen, skalieren und automatisieren.